Sagob, een Perzisch koopman, komt terecht op Camelot. Als blijkt dat zijn ring ooit toebehoorde aan een vriend van Merlijn wordt hij boos en verlaat hij het kasteel. Johan en Lancelot gaan op onderzoek uit. Ze worden echter in een hinderlaag gelokt door Sagob en enkele Vikingen. Ze kunnen vluchten en belanden op een vervallen slot. Vreemd genoeg lijkt het slot bewaakt te worden door de zwanen die eromheen zwemmen. De Vikingen en Sagob vinden de burcht en een belegering begint.